Was ist Lighter? Als neuer Akteur im aufstrebenden DeFi-Ökosystem zieht Lighter die Aufmerksamkeit auf sich. Dieser DEX für Perpetual Contracts verspricht Leistung wie bei zentralisierten Plattformen, kombiniert mit der Sicherheit und Transparenz der Blockchain. Ist es nur eine alternative Option oder eine echte Revolution? Erfahren Sie mehr über dieses ehrgeizige Projekt.
Lighter ist eine dezentrale Börse (DEX), die sich auf den Handel mit Perpetual Contracts (oder Perpetual Futures) spezialisiert hat. Nach zwei Jahren Entwicklungszeit im Januar 2025 gestartet, positioniert sich die Plattform als eine neue Generation von Handelsplattformen, die sowohl hochperformante als auch vollständig verifizierbare Trading-Erfahrungen bieten möchte.
Dafür setzt Lighter auf modernste Technologie: einen maßgeschneiderten zk-Rollup (Zero-Knowledge Rollup), der als Layer 2 auf Ethereum aufbaut. Diese Infrastruktur ermöglicht es, massive Transaktionsvolumen mit Latenzzeiten im Millisekundenbereich zu verarbeiten, während gleichzeitig gewährleistet wird, dass jede Operation – vom Order-Matching bis hin zu Liquidationen – kryptografisch bewiesen und auf der Haupt-Blockchain validiert wird.
Das erklärte Ziel ist klar: Die Geschwindigkeit und Effizienz zentraler Börsen (CEX) mit den Prinzipien der Non-Custody und Transparenz der dezentralen Finanzwelt (DeFi) zu vereinen.
Bevor wir tiefer in die Besonderheiten von Lighter eintauchen, ist es wichtig zu erklären, was eine dezentrale Börse (DEX) ist. Im Gegensatz zu einer zentralisierten Plattform wie Bitget, Binance oder Coinbase, die als vertrauensvolle Intermediäre fungieren und die Gelder ihrer Nutzer verwahren, funktioniert eine DEX autonom durch Smart Contracts auf einer Blockchain.
Die Nutzer behalten permanent die Kontrolle über ihre privaten Schlüssel und damit über ihre Kryptowährungen. Die Transaktionen erfolgen direkt von Wallet zu Wallet (Peer-to-Peer), wodurch das Kontrahentenrisiko und potenzielle Zensur eliminiert werden.
DEXs wie Lighter stellen einen bedeutenden Fortschritt für die dezentrale Finanzwelt dar, indem sie eine transparentere und sicherere Alternative für den Austausch digitaler Assets bieten.
Die Glaubwürdigkeit eines Krypto-Projekts hängt oft von der Qualität seines Teams ab, und Lighter bildet hier keine Ausnahme. Das Projekt wird von Vladimir Novakovski geleitet, einem Unternehmer mit beeindruckendem Werdegang. Als Kind aus Russland eingewandert, zeichnete er sich schnell durch außergewöhnliche Talente in Informatik und Physik aus und vertrat die USA bei den internationalen Olympiaden in beiden Disziplinen.
Mit nur 18 Jahren schloss er sein Studium an der Harvard University ab und wurde persönlich von Ken Griffin für den prestigeträchtigen Hedgefonds Citadel Investment Group rekrutiert. Nach einer fast 15-jährigen Karriere als Ingenieur und Trader gründete er 2017 das Startup Lunchclub, eine KI-basierte Networking-Plattform. 2022 entschied er sich, gestärkt durch seine Erfahrungen an der Schnittstelle zwischen traditioneller Finanzwelt und Technologie, zu pivotieren und Lighter zu gründen, wobei er 80% seines ursprünglichen Teams behielt.
Dieser solide Hintergrund, verbunden mit einer klaren Vision für DeFi, ermöglichte es, renommierte Investoren wie Founders Fund (Peter Thiels Fonds), Ribbit Capital, Haun Ventures und sogar Robinhood zu gewinnen.
Lighter bietet eine umfassende Palette von dezentralen Trading-Services, die sich sowohl an Gelegenheitstrader als auch an Profis richtet. Die Plattform zeichnet sich durch die Vielfalt ihres Angebots und die Diversität ihrer Märkte aus.
Im Zentrum des Angebots steht der Handel mit Perpetual Contracts auf Kryptowährungen. Nutzer können Long- oder Short-Positionen auf eine breite Auswahl von Assets eingehen, von großen Kryptowährungen wie Bitcoin und Ethereum (mit Hebeln bis zu 50x) bis hin zu aufkommenden Altcoins. Die Plattform deckt auch DeFi-Token, Layer 1 und Layer 2 sowie beliebte Memecoins ab, wodurch Trader Chancen im gesamten Krypto-Spektrum nutzen können.
Lighter innoviert auch, indem es Perpetual-Märkte für Real World Assets (RWA) und Forex-Paare anbietet. Trader können auf Gold über PAXG mit einem Hebel bis zu 8x spekulieren oder Hauptwährungen wie EUR/USD und GBP/USD mit einem Hebel bis zu 25x handeln. Diese Multi-Asset-Diversifizierung positioniert Lighter als eine Plattform, die mit traditionellen Brokern konkurrieren kann.
Technisch bietet Lighter eine professionelle Trading-Oberfläche mit Echtzeit-Orderbuch, erweiterten Charts und verschiedenen Ordertypen (Market, Limit, erweitert). Die Risikomanagement-Tools umfassen Stop-Loss, Take-Profit und das Cross-Margin-System zur Optimierung der Kapitalnutzung.
Schließlich bietet die Plattform auch öffentliche Liquiditätspools, die es Nutzern ermöglichen, Market Maker zu werden, sowie Pre-Launch-Märkte, um auf Token vor ihrer offiziellen Einführung zu spekulieren.
Derzeit besitzt Lighter keinen nativen Token. Das Projekt hat einen Ansatz bevorzugt, der sich auf die Produktentwicklung und Nutzerakquise konzentriert, bevor eine eigene Kryptowährung gestartet wird.
Allerdings lassen die Existenz eines Punktesystems und die Aussagen des Gründers wenig Zweifel: Ein Token ist geplant, und ein Airdrop wird stark erwartet, um frühe Nutzer zu belohnen. Diese Strategie, die im Ökosystem üblich geworden ist, zielt darauf ab, die frühe Nutzung der Plattform zu fördern und die zukünftige Governance des Protokolls an seine Community zu verteilen.
Das Punktesystem, das wir im Folgenden detailliert beschreiben, ist der Hauptmechanismus, um sich für diesen potenziellen Airdrop zu positionieren.
Um für den potenziellen Airdrop von Lighter berechtigt zu sein, muss man aktiv am Ökosystem teilnehmen und Punkte sammeln. Das Punkteprogramm ist in Saisons unterteilt, die erste Saison ist beendet, aber Saison 2 läuft derzeit.
Jede Woche werden 200.000 Punkte basierend auf der Trading-Aktivität der Nutzer verteilt. Um Ihre Chancen zu maximieren, wird empfohlen, organische und regelmäßige Trading-Strategien zu verfolgen, sei es über die Benutzeroberfläche oder die API.
Aktivitäten, die als „Sybil Farming“ (Erstellung mehrerer falscher Konten) oder Self-Trading betrachtet werden, sind aktiv unerwünscht und generieren keine Punkte. Das Trading-Volumen, die Transaktionshäufigkeit und die Interaktion mit verschiedenen Märkten sind wahrscheinlich Schlüsselfaktoren bei der Punktevergabe. Laut dem Gründer würden 25 bis 30% des gesamten Token-Angebots für die Airdrops der ersten beiden Saisons zugeteilt, was dies zu einer potenziell sehr lukrativen Gelegenheit macht.
Der Markt für Perpetual-Contract-DEXs ist einer der umkämpftesten in der DeFi. Hier sehen Sie, wie sich Lighter gegenüber einigen seiner Hauptkonkurrenten positioniert, einschließlich Aster:
| Kriterium | Lighter | Hyperliquid | dYdX | Aster | Paradex |
|---|---|---|---|---|---|
| Zugrundeliegende Technologie | ZK-Rollup (L2 Ethereum) | Proprietäre L1 | L2 (StarkEx) / Cosmos Appchain | L2 (Blast) | L2 (StarkEx) |
| Verifizierbarkeit | Matching & Liquidationen ZK | On-chain | On-chain | Off-chain | Off-chain |
| Nativer Token | Nein (Punkte) | Ja (HYPE) | Ja (DYDX) | Ja (ASTER) | Nein (Punkte) |
| Gebühren (Taker) | ~0,05% (variabel) | ~0,035% | ~0,05% | ~0,04% | ~0,03% |
| Maximaler Hebel | Bis zu 50x | Bis zu 50x | Bis zu 20x | Bis zu 1001x | Bis zu 50x |
Die Nutzung von Lighter ist ein relativ einfacher Prozess für alle, die mit DeFi vertraut sind:
Die Zukunft von Lighter scheint vielversprechend, getragen von einer ehrgeizigen Roadmap und soliden Fundamentals. Die am meisten erwartete Entwicklung ist zweifellos der Start des Spot-Trading, der es der Plattform ermöglichen wird, mit einer breiteren Palette von Börsen zu konkurrieren.
Der Launch des nativen Tokens und der begleitende Airdrop werden ebenfalls entscheidende Momente sein, die beträchtliche Liquidität und Aufmerksamkeit anziehen sollten. Langfristig ist Vladimir Novakovskis Ziel, Lighter zu einer fundamentalen Infrastrukturschicht für eine gerechtere und transparentere Finanzwelt zu machen.
Die Fähigkeit des Projekts, weiterhin zu innovieren, Liquidität anzuziehen und eine starke Community aufzubauen, wird entscheidend sein, um sich dauerhaft gegen Giganten wie Hyperliquid durchzusetzen.
Ist Lighter also eine Revolution? Es mag noch zu früh sein, das zu sagen, aber das Projekt hat zweifellos die Voraussetzungen, um den Sektor zu prägen. Sein kompromissloser Ansatz zur kryptografischen Verifizierbarkeit, angewandt nicht nur auf das Settlement, sondern auch auf das Herzstück der Matching-Engine, ist ein bedeutender Fortschritt. Er beantwortet ein dringendes Bedürfnis nach Vertrauen und Transparenz, insbesondere nach den Problemen mehrerer zentralisierter Plattformen.
Das Team unter der Führung eines visionären Gründers mit außergewöhnlichem Werdegang und die Unterstützung erstklassiger Investoren sind Garantien für Seriosität und Potenzial. Der Weg ist jedoch noch lang. Lighter betritt eine Arena, in der die Konkurrenz erbarmungslos ist und Netzwerkeffekte mächtig sind.
Um sein Potenzial in Erfolg umzuwandeln, muss es nicht nur seine technologischen Versprechen einhalten, sondern auch massive Liquidität und eine treue Nutzerbasis anziehen. Wenn Lighter diese Herausforderung meistern kann, könnte es durchaus nicht „eine DEX wie jede andere“ sein, sondern einer der Pfeiler der nächsten Generation von DeFi.
Gaston ist seit über sieben Jahren Redakteur und seit 2020 ein großer Kryptowährungsfan. Er liebt es, in diesem Ökosystem zu navigieren und möchte nun sein Wissen und seine Fundstücke über InvestX teilen.
Lighter ist eine dezentrale Perpetuals-Börse (DEX) auf Ethereum, die darauf ausgelegt ist, schnell, sicher und vollständig überprüfbar zu sein.
Nein, Lighter hat noch keinen eigenen Token, aber ein Airdrop wird für Nutzer erwartet, die auf der Plattform Punkte sammeln.
Um berechtigt zu sein, musst du aktiv auf der Plattform traden, um Punkte im Rahmen ihres Belohnungsprogramms zu sammeln.
Lighter nutzt zk-Rollup-Technologie, eine Layer-2-Lösung auf Ethereum, die Leistung und Sicherheit garantiert.
Die wichtigsten Konkurrenten sind andere dezentrale Perpetuals-Börsen wie Hyperliquid, dYdX und Aster.
Nein, Lighter bietet sehr wettbewerbsfähige Gebühren – für Retail-Trader sogar gebührenfrei.
Lighter wurde von Vladimir Novakovski gegründet, einem ehemaligen Trader bei Citadel und Harvard-Absolvent.
HAFTUNGSAUSSCHLUSS
Dieser Artikel dient ausschließlich Informationszwecken und sollte nicht als Anlageberatung betrachtet werden. Der Handel mit Kryptowährungen ist mit erheblichen Risiken verbunden, und es ist wichtig, nur Beträge zu investieren, die Sie sich leisten können zu verlieren.
InvestX übernimmt keine Verantwortung für die Qualität der auf dieser Seite präsentierten Produkte oder Dienstleistungen und kann weder direkt noch indirekt für Schäden oder Verluste haftbar gemacht werden, die durch die Nutzung eines in diesem Artikel vorgestellten Produkts oder einer Dienstleistung entstehen. Investitionen in Krypto-Assets sind von Natur aus riskant. Leser sollten eigene Recherchen durchführen, bevor sie eine Investitionsentscheidung treffen, und nur im Rahmen ihrer finanziellen Möglichkeiten investieren. Dieser Artikel stellt keine Anlageberatung dar.
Warnhinweis : Der Handel mit Finanzinstrumenten und/oder Kryptowährungen birgt hohe Risiken, einschließlich des Risikos, Ihr gesamtes oder einen Teil Ihres investierten Kapitals zu verlieren. Dieser Handel ist möglicherweise nicht für alle Investoren geeignet. Die Preise von Kryptowährungen sind äußerst volatil und können durch externe Faktoren wie finanzielle, regulatorische oder politische Ereignisse beeinflusst werden. Der Margin-Handel erhöht die finanziellen Risiken erheblich.
CFDs sind komplexe Finanzprodukte, die aufgrund des Hebeleffekts ein hohes Risiko eines schnellen Kapitalverlusts bergen. 74 % bis 89 % der Privatanlegerkonten verlieren Geld beim Handel mit CFDs. Sie sollten sicherstellen, dass Sie verstehen, wie CFDs funktionieren, und abwägen, ob Sie es sich leisten können, das hohe Risiko eines Kapitalverlusts einzugehen.
Bevor Sie sich für den Handel mit Finanzinstrumenten oder Kryptowährungen entscheiden, sollten Sie sich vollständig über die damit verbundenen Risiken und Gebühren informieren, Ihre Anlageziele, Ihre Erfahrung und Ihre Risikotoleranz sorgfältig prüfen und gegebenenfalls professionelle Beratung in Anspruch nehmen. InvestX.de und die InvestX-App können allgemeine Marktkommentare veröffentlichen, die keine Anlageberatung darstellen und nicht als solche interpretiert werden dürfen. Bitte konsultieren Sie einen unabhängigen Finanzberater, wenn Sie Fragen haben. InvestX.de übernimmt keine Haftung für Fehler, ungeeignete Investitionen, Ungenauigkeiten oder Auslassungen und garantiert nicht die Richtigkeit oder Vollständigkeit der enthaltenen Informationen, Texte, Grafiken, Links oder anderer Inhalte.
Einige der auf dieser Website vorgestellten Partner können in Ihrem Land nicht reguliert sein. Es liegt in Ihrer Verantwortung, die Konformität dieser Dienstleistungen mit den lokalen Vorschriften zu überprüfen, bevor Sie sie nutzen.
