Rejoindre
Télécharger notre appli InvestX
x
Accueil
chevron
Investir
chevron
Qu’est-ce qu’un ETF Ethereum et comment y investir ?
Copié

Qu’est-ce qu’un ETF Ethereum et comment y investir ?

Les ETF Ethereum sont une étape clé de l’intégration des cryptomonnaies dans la finance mondiale. Ils offrent aux investisseurs, qu’ils soient professionnels ou particuliers, une exposition réglementée et simplifiée à la deuxième plus grosse crypto du marché. Nous allons tout vous expliquer dans cet article.

Écrit par : Romain

timer

Mis à jour le 18/10/2023 à 16:36

etf ethereum

Qu’est-ce qu’un ETF Ethereum ? 

Avant de savoir qu’est-ce qu’un ETF Ethereum, il faut comprendre la notion d’ETP

Les ETF font partie de la grande famille des ETP. Ces derniers sont une catégorie d’instruments financiers qui regroupe les ETF, les ETN et les ETC. Chaque ETP est lié à un actif de référence (indice, action, matière première, obligation, etc.) et aujourd’hui, nous allons nous intéresser aux deux types d’ETP qui se marient le mieux aux cryptomonnaies : les ETF et les ETN.

Les ETF

Un Tracker, également connu sous le nom d’ETF (Exchange Traded Fund), est un fonds coté en bourse dont l’objectif est de répliquer le plus fidèlement possible les mouvements d’un actif financier. Dans le secteur qui nous préoccupe aujourd’hui, les trackers imitent les fluctuations de prix d’une ou de plusieurs cryptomonnaies. Un ETF Ethereum va donc répliquer l’évolution du prix de l’Ether (ETH). 

Les ETN

Avant de passer aux avantages et inconvénients, il faut savoir que sur le marché des cryptoactifs, on peut aussi parler d’ETN (Exchange Traded Notes). Tout comme les ETF, ils vont répliquer la performance d’une ou plusieurs cryptomonnaies. Cependant, les ETN ne sont pas des fonds, mais des titres de créance. Nous verrons par la suite qu’elles en sont les conséquences.

Avantages et Inconvénients des ETF

Avantages

  • Simplicité : Investir dans un ETF crypto, ou ETN, vous évite d’utiliser une plateforme d’échange spécialisée. Ils permettent de s’exposer au marché des cryptomonnaies via votre courtier traditionnel.
  • Sécurité : L’émetteur assure la sécurité des cryptos-actifs. Le risque de piratage est alors moindre.
  • Faibles frais de gestion : Les frais courants sont généralement minimes et attractifs.
  • Diversification : Les ETP crypto vous permettent une meilleure diversification de votre portefeuille en y intégrant une nouvelle sorte d’actif, un nouveau marché.
  • Transparence : Quand un investisseur choisit d’investir dans un ETP, il a la possibilité de savoir quels sont les actifs sous-jacents qui le composent.

Inconvénients

  • Comme vous ne stockez pas les cryptomonnaies, vous ne pouvez pas les utiliser, les mettre à disposition, ou bien choisir la façon de les sécuriser.
  • Concernant les ETF, la responsabilité du stockage des cryptos est laissée aux émetteurs. Il faut donc veiller à investir chez un fournisseur qui prend la question au sérieux.
  • Les ETN comprennent un risque de contrepartie : Comme ils représentent des obligations de dette, si l’émetteur dépose le bilan, vous perdrez certainement votre investissement. Il faut donc se renseigner et investir chez un fournisseur solide.
  • La capacité de réplication de l’ETF peut désavantager les investisseurs. Il faut veiller à ce que le « Tracking error » soit le plus faible possible : Plus il sera faible, plus l’ETF suivra précisément la ou les cryptos qu’il réplique.
  • Il faut aussi garder en tête que la liquidité est moins importante sur les ETN que les ETF. La faute, notamment, à un volume d’échanges beaucoup plus faible.
1

Inscription simple et gratuite

Régulations ASIC, FCA

Trading simple sur MT4

2

15 ans d’expérience

Service client réactif

Frais peu élevés

3

Réglementé CySEC

Spreads et frais bas

Beaucoup d’outils de trading

Grayscale dépose sa propre demande d’ETF auprès de la SEC

Qui est Grayscale ?

Grayscale est une société américaine de gestion d’actifs spécialisée dans les cryptomonnaies. Elle offre des opportunités d’investissement sur Bitcoin, Ethereum, Solana et Chainlink (liste non exhaustive) et contribue à faire le pont entre la finance traditionnelle et le monde des crypto depuis 2013.

Grayscale a beaucoup fait parler il y a quelques jours (aout 2023) puisque qu’elle a remporté son procès contre la SEC (régulateur américain) au sujet d’un fonds sur le Bitcoin. Cette victoire ouvre la voie à la cotation du GBTC sur la bourse de New York et relance les espoirs de voir un jour un ETF Bitcoin au comptant approuvé aux États-Unis. Le géant BlackRock fait d’ailleurs partie de ces entreprises qui attendent sagement une réponse du régulateur à ce sujet.  

Grayscale dépose sa propre demande d’ETF Ethereum

Mi-mai, Grayscale a formulé une première demande auprès de la SEC pour la création d’un ETF Ethereum Futures. Puis, quelques mois plus tard et plus précisément le 19 septembre, la société américaine a formulé une nouvelle demande pour le même type d’ETF.

Tandis que la première requête avait été soumise conformément à l’Investment Company Act de 1940, la nouvelle requête, elle, a été déposée conformément au Securities Act de 1933. En agissant ainsi, Grayscale veut certainement maximiser ses chances d’obtenir l’approbation de la SEC pour au moins une de ses demandes.

Proshares, VanEck, Volatility Shares, Roundhill et Bitwise ont également déposé une demande d’ETF Ethereum. Ce sont 6 sociétés qui étaient dans l’attente pendant longtemps d’un accord pour lancer un ETF Ethereum.

Début octobre 2023, la SEC a autorisé le lancement de divers ETF Ethereum par les sociétés précédemment cités. En tout, ce sont 9 ETF Ethereum qui ont été émis, par Valkyrie, ProShares, Bitwise, VanEck, Kelly et VolShares.

L’Europe prend de l’avance sur les ETP crypto

L’Europe n’a pas attendu les Américains pour lancer ses premiers ETP crypto. Bitcoin, Ethereum, Solana, Avalanche et TRON sont autant de cryptomonnaies auxquelles vous pouvez vous exposer grâce aux ETN de la société VanEck. Nous avons même devancé les États-Unis en approuvant le tout premier ETF Bitcoin au comptant de Jacobi Asset Management le 15 août dernier. 

La société 21Shares propose aussi une multitude d’ETP. Que ce soit pour un actif en particulier tel que Cardano (ADA), Polkadot (DOT), Cosmos (ATOM) ou pour un fonds regroupant plusieurs cryptomonnaies, vous y trouverez votre bonheur. WisdomTree et l’entreprise européenne CoinShares sont également dans la course. 

Pourquoi les ETF crypto américains font plus parler ?

Les ETF américains attirent davantage l’attention en raison de l’impact significatif du marché financier américain sur les cryptomonnaies et l’économie mondiale. La réglementation rigoureuse exercée par la SEC confère une certaine légitimité aux cryptomonnaies lorsqu’elles sont approuvées sous forme d’ETF. Ces derniers attirent rapidement les investisseurs institutionnels majeurs et les médias font le reste.

Qu’est-ce qu’ils apportent au marché ?

Comme vous l’avez compris, les ETP ont une certaine influence sur les marchés financiers en rendant l’investissement plus accessible. Remplaçant notamment la nécessité de naviguer sur des plateformes complexes comme Binance ou Kraken pour acheter des cryptomonnaies.

C’est donc dans l’adoption ou les ETP jouent un rôle clé. Ils facilitent l’achat (groupé ou non) de cryptomonnaies via des courtiers traditionnels, ou des PEA, rendant la gestion du portefeuille encore plus simple tout en réduisant les coûts. De plus, ils ouvrent la voie aux investisseurs institutionnels et rendent les actifs numériques encore plus attrayants pour les gros portefeuilles.

Comment investir dans les ETF Ethereum ?

Investir dans les ETF, ou ETP, est une procédure assez simple, semblable à l’achat d’actions par exemple. Si vous souhaitez investir dans les ETF Ethereum, vous devrez donc vous diriger vers un courtier ou une banque qui propose ces services. Les ETP de 21Shares sont accessibles via Degiro ou InteractiveBrockers par exemple. Des brokers comme Axi, Vantage et FX Lift proposent également une large gamme d’ETF.

Sachez que vous pouvez investir dans des ETP à travers le monde via un compte titre ou votre assurance-vie. Vous pouvez même investir sur les ETP européens via un simple PEA.

Dans tous les cas, assurez-vous que les trackers qui vous intéressent sont disponibles et comparez les frais de transaction de ces plateformes. Nous vous conseillons également de diversifier vos investissements. 

Conclusion

Les ETF Ethereum sont un moyen intéressant de diversifier votre portefeuille en s’exposant facilement au marché de l’ETH et des cryptomonnaies. Ils permettent notamment aux investisseurs de s’affranchir des processus d’acquisition et de conservation complexes des crypto. Un gain de temps conséquent pour ceux qui s’intéressent uniquement aux fluctuations de leur valeur. 

Si par contre, vous souhaitez utiliser vos cryptomonnaies, les ETP/ETF ne sont pas le choix idéal. Nous vous conseillons plutôt de vous diriger vers des plateformes d’échange spécialisées, où vous pourrez directement en faire l’acquisition et les manipuler.

La récente entrée sur le marché d’ETF Ethereum pourrait avoir un impact significatif sur le marché puisqu’elle ouvre l’investissement au grand public. Le marché crypto attend désormais des ETF Bitcoin comme celui dont Blackrock a déposé une demande d’émission à la SEC.

L’avancée sur ETH permet de penser que les ETF Bitcoin devraient également bientôt voir le jour.

télécharger appli investx banniere appli investx telecharge
Romain

Romain

Romain est le fondateur d'InvestX. Passionné de finance, de trading et de crypto, il décide de lancer ce projet pour partager sa passion. Aujourd'hui, Romain est présent dans chaque décision, et c'est notamment lui qui gère les réseaux sociaux d'InvestX pour être au plus proche de la communauté.

⚠ Cet article est publié à titre indicatif et ne doit pas être considéré comme un conseil en investissement. Le trading de crypto-monnaies comporte des risques et il est important de ne pas investir plus que ce que vous ne pouvez vous permettre de perdre.

InvestX n’est pas responsable de la qualité des produits ou services présentés sur cette page et ne pourrait être tenu responsable, directement ou indirectement, par tout dommage ou perte causé suite à l’utilisation d’un bien ou service mis en avant dans cet article. Les investissements liés aux crypto-actifs sont risqués par nature, les lecteurs doivent faire leurs propres recherches avant d’entreprendre toute action et n’investir que dans les limites de leurs capacités financières. Cet article ne constitue pas un conseil en investissement.

Attention aux risques : Négocier des instruments financiers et/ou des crypto-monnaies implique des risques élevés, notamment le risque de perdre tout ou partie de votre investissement, et cela pourrait ne pas convenir à tous les investisseurs. Les prix des crypto-monnaies sont extrêmement volatils et peuvent être affectés par des facteurs externes tels que des événements financiers, réglementaires ou politiques. La négociation sur marge augmente les risques financiers.

 

Les CFD sont des instruments complexes et présentent un risque élevé de perte rapide des fonds en raison de l’effet de levier. 74 à 89 % des comptes d’investisseurs particuliers perdent de l’argent lorsqu’ils tradent des CFD. Vous devez déterminer si vous comprenez le fonctionnement des CFD et si vous pouvez vous permettre de prendre le risque élevé de perdre vos fonds.

 

Avant de décider de négocier des instruments financiers ou des crypto-monnaies, vous devez être pleinement informé des risques et des frais associés aux transactions sur les marchés financiers, examiner attentivement vos objectifs de placement, votre niveau d’expérience et votre tolérance pour le risque et faire appel à des professionnels si nécessaire. InvestX.fr et l’application InvestX peut être amené à produire des commentaires d’ordre général qui ne constituent pas des conseils en investissement et ne doivent pas être interprétés comme tels. Veuillez consulter un conseiller financier indépendant pour toute question. InvestX.fr décline toute responsabilité pour les erreurs, investissements inopportuns, inexactitudes ou omissions et ne garantit pas l’exactitude ou la complétude des informations, textes, graphiques, liens ou autres éléments contenus dans ce document.

Rejoignez un Telegram qui vous apporte de la valeur 

Tous les secrets de la réussite, toutes les infos en temps réel, des formations gratuites etc. 
REJOINDRE LE MEILLEUR TELEGRAM CRYPTO
close-link